dc.contributor.author | Yıldırım, Hakan | |
dc.contributor.author | Akdağ, Saffet | |
dc.contributor.author | Kaya, İ. Gökçe | |
dc.date.accessioned | 2023-12-10T21:00:37Z | |
dc.date.available | 2023-12-10T21:00:37Z | |
dc.date.issued | 2023 | en_US |
dc.identifier.issn | 1308-6014 | |
dc.identifier.uri | https://hdl.handle.net/11363/6635 | |
dc.description.abstract | Bu çalışmada, ABD para politikası belirsizliğinin Türkiye’de hisse senetlerinin getirilerine etkileri araştırılmıştır. Bu bağlamda Husted vd. (2017)
çalışmasında geliştirilen ve ABD ulusal gazetelerinde para politikaları belirsizliğini tartışan makalelerin ölçeklendirilmiş frekans sayıları kullanılarak
hesaplanan ABD Para Politikaları Belirsizlik Endeksi ile BİST100 endeksinin Ocak 1990 ile Nisan 2023 tarihleri arasındaki aylık verilerin kullanıldığı çalışmada Granger (1969) çalışmasında geliştirilen nedensellik testi ile
Breitung ve Candelon (2006) çalışmasında geliştirilen Frekans Nedensellik
testi uygulanmıştır. Granger nedensellik testi sonuçları MPU endeksinden
BİST100 endeksine doğru istatistiksel olarak anlamlı bir nedenselliğin varlığına işaret ederken, frekans nedensellik testi sonuçlarına göre nedenselliğin
kalıcı olduğu tespit edilmiştir. | en_US |
dc.description.abstract | The study in question was Husted et al. (2017) aims to test the effect
of the US Monetary Policy Uncertainty Index, developed by using the scaled
frequency numbers of articles discussing monetary policy uncertainty in US
national newspapers, on the BIST100 index, one of Turkey’s leading stock
market indexes. In the study using monthly data between January 1990 and
April 2023, the causality test developed in the Granger (1969) study and the
Frequency Causality test developed in the Breitung and Candelon (2006) study
were applied. According to Granger causality test results, while indicating the
existence of a statistically significant causality from MPU index to BIST100
index, it was determined that causality is permanent according to Frequency
Causality Test results. | en_US |
dc.language.iso | tur | en_US |
dc.publisher | Maliye ve Finans Yazıları Yayıncılık Ltd. Şti. | en_US |
dc.relation.isversionof | https://doi.org/10.33203/mfy.1328940 | en_US |
dc.rights | info:eu-repo/semantics/openAccess | en_US |
dc.subject | Borsa Endeksi | en_US |
dc.subject | ABD Para Politikaları Belirsizlik Endeksi | en_US |
dc.subject | Granger Nedensellik Testi | en_US |
dc.subject | Frekans Nedensellik Testi | en_US |
dc.subject | Stock Market Index | en_US |
dc.subject | US Monetary Policy Uncertainty Index | en_US |
dc.subject | Granger Causality Test | en_US |
dc.subject | Frequency Causality Test | en_US |
dc.title | ABD Para Politikaları Belirsizliğinin Pay Senedi Getirileri Üzerine Etkisi: BİST100 Örneği | en_US |
dc.title.alternative | The Effect of US Monetary Policy Uncertainty on Stock Returns: BIST100 Example | en_US |
dc.type | article | en_US |
dc.relation.ispartof | Maliye ve Finans Yazıları | en_US |
dc.department | İktisadi İdari ve Sosyal Bilimler Fakültesi | en_US |
dc.authorid | 0000-0002-3271-2841 | en_US |
dc.authorid | 0000-0001-9576-6786 | en_US |
dc.authorid | 0000-0002-2949-2147 | en_US |
dc.identifier.issue | 120 | en_US |
dc.identifier.startpage | 231 | en_US |
dc.identifier.endpage | 246 | en_US |
dc.relation.publicationcategory | Makale - Ulusal Hakemli Dergi - Kurum Öğretim Elemanı | en_US |
dc.institutionauthor | Yıldırım, Hakan | |
dc.institutionauthor | Kaya, İ. Gökçe | |